Podsumowanie maja 2011

Na dzień 31maja 2011 r. mój blogowy portfel przedstawiał się następująco:

Data	Wpłacone środki	Wartość	Zysk/strata	Zmiana w %
20.05.2011	5 200.00	5 676.80	476.00	+9.16
31.05.2011	5 500.00	6005,03	505.03	+9.18

W tym:

Fundusz	Wartość	Wpłaty w ostatnim miesiącu:	Udział w portfelu	Zamian miesięczna wartości jednostki
ING GLOB. DŁ KORP.	854,0	350,00	14,22	0,48
SKOK OBL.	505,48	50,00	5,48	0,92
UNIKOBL	1011,95	0,00	16,85	0,79
ING SP. DYWID. USA	639,72	250,00	10,65	0,09
Inv. AGRO	201,63	0,00	3,35	1,80
Inv. GOLD	256,16	100,00	4,26	1,72
Inv. TURCJA	599,16	200,00	9,97	-9,79
UNIK MIŚ	589,38	0,00	9,81	-2,35
UNIK Akcje	1346,23	0,00	22,41	-0,88

W miesiącu maju do funduszy wpłaciłem 950 zł. Dokonałem również konwersji całości środków z ING L SEKTORA ENERGII na ING L SPOLEK DYWIDENDOWYCH USA.

Maj przyniósł ożywienie na rynku obligacji. Wbrew temu co piszą analitycy, fundusze obl;obligacji poprawiły swoje notowania. Generalnie obowiązuje zasada, że w okresie podwyżek stóp obligacje które znajdują się w portfelach funduszy powinny tracić, gdyż nowe emisje mają lepszą rentowność. Uważam jednak ten czynnik za neutralny w średnim i długim okresie. Fundusze posiadają obligacje o różnych terminach zapadalności i wcześniej lub później do ich portfeli trafią obligacje o większym kuponie.

Investor Gold oraz Investors Agrobiznes skorzystały na umocnieniu dolara do złotówki- zyskał on 3,39 %.

Uniokorona MiŚS- zanotował czwarty miesiąc spadków, przy czym w maju starcił najwięcej.

Największe straty mam na Investors Turcja. Indeks Giełdy Tureckiej spada po opublikowaniu danych dotyczących wzrosyu deficytu rachunku bieżącego Turcji, który w ub. dekadach stanowił czynnik wywołujący gwałtowne kryzysy finansowe. W marcu br. deficyt osiągnął rekordowy poziom miesięczny 9,8 mld USD (wobec prognozy rzędu 8,2 mld USD), a jego roczna wartość skumulowana sięgnęła 60,5 mld USD, tj. ok. 7,7% PKB prognozowanego na 2011 r. Jak jednakże wskazują niektórzy analitycy ekonomiczni, znacząca część marcowego deficytu została wykreowana przez odprowadzenie zysków z działalności zagranicznych firm w Turcji (1,8 mld USD) do ich firm macierzystych za granicą. Marcowy poziom deficytu (CAD) był ponad dwukrotnie wyższy od odnotowanego rok wcześniej (4,3 mld USD) i największy od rozpoczęcia przez Turecki Bank Centralny publikacji danych miesięcznych w 1984 r. Założenia rządowe przyjmują na br. lukę budżetową na poziomie 39,3 mld USD, tj. 5,4% PKB.

Mimo strat, nie zamierzam wycofać się z tej inwestycji. Perspektywy dla gospodarki turecjiej nadal są pozytywne a konsumpcja krajowa napędza gospodarkę oraz przyciąga inwestorów zagranicznych.

Więcej na temat sytuacji w gospodarce tureckiej w najnowszym biuletynieAmbasady RP W Ankarze.